Tax deductibility of financial costs in the Czech Republic
| Thesis title: | Daňová uznatelnost finančních nákladů v České republice |
|---|---|
| Author: | Pivoňková, Aneta |
| Thesis type: | Diplomová práce |
| Supervisor: | Tepperová, Jana |
| Opponents: | Zídková, Hana |
| Thesis language: | Česky |
| Abstract: | Diplomová práce se zabývá tématem daňové uznatelnosti finančních nákladů v České republice. Hlavním cílem této práce je analyzovat vliv implementace pravidla směrnice ATAD omezující uznatelnost nadměrných výpůjčních výdajů do českých právních předpisů na daňovou povinnost 200 největších společností ČR podle tržeb za rok 2017 za využití údajů z databáze Albertina. Předmětem teoretické části diplomové práce je vymezení podmínek uznatelnosti finančních nákladů a analyzování mezinárodních iniciativ proti vyhýbání se daňovým povinnostem v oblasti finančních nákladů. Navazující praktická část demonstruje na vzorku 200 největších společností ČR výpočty vztahující se k finančním nákladům a srovnává situaci společností před a po implementaci směrnice ATAD. Z provedené analýzy vyplynulo, že většině společností nebudou vznikat daňově neuznatelné finanční náklady před ani po implementaci směrnice ATAD. Za hlavní příčinu tohoto výsledku je považováno zejména mírné nastavení pravidel daňové uznatelnosti finančních nákladů podle českého ZDP. |
| Keywords: | ATAD; BEPS; nízká kapitalizace; nadměrné výpůjční výdaje; omezení odečitatelnosti finančních nákladů |
| Thesis title: | Tax deductibility of financial costs in the Czech Republic |
|---|---|
| Author: | Pivoňková, Aneta |
| Thesis type: | Diploma thesis |
| Supervisor: | Tepperová, Jana |
| Opponents: | Zídková, Hana |
| Thesis language: | Česky |
| Abstract: | This diploma thesis deals with the topic of tax deductibility of financial costs in the Czech Republic. The main aim of this thesis is to analyse the impact of implementation of the rule of The Anti Tax Avoidance Directive limiting the tax deductibility of exceeding borrowing costs on the tax liability of the 200 largest Czech companies according to the 2017 revenues using information from the Albertina database. The theoretical part of the diploma thesis defines the conditions of tax deductibility and analyses the international anti-avoidance initiatives in the field of financial costs. The following practical part of the diploma thesis shows the calculation of the financial costs on the sample of the 200 largest Czech companies and compares the situation of these companies before and after the implementation of ATAD directive. The performed analysis shows that most companies will not register the taxnon-deductible financial costs before and even after the implementation of ATAD directive. The main reason for this result is mainly caused by the mild rules of tax deductibility of the financial costs in the Czech ITA. |
| Keywords: | ATAD; BEPS; thin cap; exceeding borrowing costs; limiting tax deductibility of financial costs |
Information about study
| Study programme: | Finance a účetnictví/Zdanění a daňová politika |
|---|---|
| Type of study programme: | Magisterský studijní program |
| Assigned degree: | Ing. |
| Institutions assigning academic degree: | Vysoká škola ekonomická v Praze |
| Faculty: | Faculty of Finance and Accounting |
| Department: | Department of Public Finance |
Information on submission and defense
| Date of assignment: | 15. 10. 2018 |
|---|---|
| Date of submission: | 8. 5. 2019 |
| Date of defense: | 10. 6. 2019 |
| Identifier in the InSIS system: | https://insis.vse.cz/zp/67339/podrobnosti |