Analysis of loans and their dependence on selected macroaggregates
| Thesis title: | Analýza úvěrů a jejich závislost na vybraných makroagregátech |
|---|---|
| Author: | Marková, Markéta |
| Thesis type: | Diplomová práce |
| Supervisor: | Arlt, Josef |
| Opponents: | Trcka, Peter |
| Thesis language: | Česky |
| Abstract: | Diplomová práce se zabývá analýzou objemů poskytovaných úvěrů bankovními subjekty domácnostem a neziskovým institucím sloužící domácnostem na třech vybraných makroagregátech HDP, míře nezaměstnanosti a repo sazbě. Všechny zmíněné proměnné mají formu čtvrtletních časových řad a období je vymezené od 1. kvartálu roku 2000 do třetího kvartálu roku 2019. Časové řady byly po sezónním očištění testovány na přítomnost jednotkového kořene pomocí ADF test, PP testu a KPSS testu. Následně byl odhadnut model VAR, provedena diagnostická kontrola modelu a Johansenovým testem zkoumána přítomnost kointegračních vztahů. U všech třech modelů byl nalezen minimálně jeden kointegrační vztah, a proto bylo vhodné pro analýzu vztahů mezi časovými řadami využít model VEC. Směr působení časových řad byl určen na základě testu slabé exogenity. |
| Keywords: | Časové řady; slabá exogenita; VEC model; kointegrace; VAR model |
| Thesis title: | Analysis of loans and their dependence on selected macroaggregates |
|---|---|
| Author: | Marková, Markéta |
| Thesis type: | Diploma thesis |
| Supervisor: | Arlt, Josef |
| Opponents: | Trcka, Peter |
| Thesis language: | Česky |
| Abstract: | The diploma thesis deals with the analysis of the volumes of loans provided by banking entities to households and non-profit institutions serving households on three selected macroaggregates of GDP, the unemployment rate and the repo rate. All these variables take the form of quarterly time series and the period is defined from 1st quarter of 2000 to 3rd quarter of 2019. After seasonal adjustment, time series were tested for the presence of unit root using the ADF test, PP test and KPSS test. Subsequently, the VAR model was estimated, a diagnostic check of the model was performed and the presence of cointegration relations was examined by Johansen test. In all three models was found at least one cointegration relation and therefore it was appropriate to use the VEC model for the analysis of them between time series. The direction of action of the time series was determined on the basis of a test of weak exogeneity. |
| Keywords: | VAR model; Cointegration; weak exogeneity; VEC model; Time series |
Information about study
| Study programme: | Kvantitativní metody v ekonomice/Statistika |
|---|---|
| Type of study programme: | Magisterský studijní program |
| Assigned degree: | Ing. |
| Institutions assigning academic degree: | Vysoká škola ekonomická v Praze |
| Faculty: | Faculty of Informatics and Statistics |
| Department: | Department of Statistics and Probability |
Information on submission and defense
| Date of assignment: | 1. 1. 2019 |
|---|---|
| Date of submission: | 4. 5. 2020 |
| Date of defense: | 9. 6. 2020 |
| Identifier in the InSIS system: | https://insis.vse.cz/zp/70207/podrobnosti |