Credit availability and its determinants from the perspective of commercial banks
| Thesis title: | Úvěrová dostupnost a její determinanty z pohledu komerčních bank |
|---|---|
| Author: | Nasenko, Nikolaj |
| Thesis type: | Bakalářská práce |
| Supervisor: | Mandel, Martin |
| Opponents: | Tran, Van Quang |
| Thesis language: | Česky |
| Abstract: | Tato práce se zabývá problematikou nabídkových faktorů na úvěrovém trhu. Konkrétně provádíme empirické šetření, do jaké míry mohou obchodní banky ovlivňovat úvěrový cyklus. K tomuto účelu formulujeme regresní model, který analyzuje efekt vybraných nabídkových determinant na kvartální tempo růstu úvěrů v České republice (2008-2019). Docházíme k závěru, že percepce kreditního rizika obchodními bankami a jejich podíl drženého likvidního majetku na pokrytí šoků spojených s likvidním rizikem nemají na nabídku úvěrů významný vliv na rozdíl od změn v kapitálové přiměřenosti, kde nacházíme statisticky signifikantní inverzní vztah. Celkově se nabídkové determinanty jeví být neméně důležitými než poptávkové. Prezentované závěry poslouží k bližšímu porozumění chování komerčních bank, a tedy i problémům spojených s úvěrovou dostupností. |
| Keywords: | obchodní banky; úvěrový cyklus; úvěrové riziko; likvidní riziko; kapitálová přiměřenost; IRB přístup |
| Thesis title: | Credit availability and its determinants from the perspective of commercial banks |
|---|---|
| Author: | Nasenko, Nikolaj |
| Thesis type: | Bachelor thesis |
| Supervisor: | Mandel, Martin |
| Opponents: | Tran, Van Quang |
| Thesis language: | Česky |
| Abstract: | This paper studies the issue of supply-side factors of the credit market. Specifically, we conduct an empirical research on the extent to which commercial banks may influence the credit cycle. For this purpose, we construct a regression model that analyzes the effect of chosen supply-side determinants on the quarterly credit growth rate in the Czech Republic (2008-2019). We find the evidence that banks‘ perception of credit risk and their share of liquid assets held to cover liquidity risk shocks have only a minor effect on credit supply, in contrast to changes in capital adequacy, where we find statistically significant inverse relationship. In overall, credit supply determinants appear to be not less important than demand-side factors. The presented findings will serve to better understanding of commercial banks‘ behavior and thus to the problems associated with the credit availability. |
| Keywords: | credit risk; liquidity risk; capital adequacy; IRB approach; credit cycle; commercial banks |
Information about study
| Study programme: | Finance a účetnictví/Finance |
|---|---|
| Type of study programme: | Bakalářský studijní program |
| Assigned degree: | Bc. |
| Institutions assigning academic degree: | Vysoká škola ekonomická v Praze |
| Faculty: | Faculty of Finance and Accounting |
| Department: | Department of Monetary Theory and Policy |
Information on submission and defense
| Date of assignment: | 9. 10. 2019 |
|---|---|
| Date of submission: | 30. 9. 2020 |
| Date of defense: | 2. 2. 2021 |
| Identifier in the InSIS system: | https://insis.vse.cz/zp/71202/podrobnosti |