Five empirical studies, relaxing strong econometric assumptions

Thesis title: Pětice empirických studií, při uvolnění silných ekonometrických předpokladů
Author: Frýd, Lukáš
Thesis type: Disertační práce
Supervisor: Pánková, Václava
Opponents: Mandel, Martin; Cahlík, Tomáš
Thesis language: Česky
Abstract:
V ekonomických analýzách se často vychází ze splnění velmi silných ekonometrických předpokladů, které ve skutečnosti nebývají dodrženy. V pětici empirických článků tato disertační práce uvolňuje některé z těchto předpokladů a analyzuje (a) asymetrické chování volatility a korelace ve finančních časových řadách, (b) strukturální změny v makroekonomických procesech, (c) vliv spotřeby energie na hospodářských růst v přítomnosti průřezové závislosti, (d) Lafferovu křivku v přítomnosti průřezové závislosti, (e) kvantilově závislý dopad subvencí na efektivitu zemědělských podniků. Empirické výsledky výzkumu naznačují, že uvolnění některých z těchto silných předpokladů vede k významně odlišným závěrům.
Keywords: prahové modely časových řad; průřezová závislost; kvantilová regrese; asymetrické modely časových řad
Thesis title: Five empirical studies, relaxing strong econometric assumptions
Author: Frýd, Lukáš
Thesis type: Dissertation thesis
Supervisor: Pánková, Václava
Opponents: Mandel, Martin; Cahlík, Tomáš
Thesis language: Česky
Abstract:
Economic analyses are often based on the fulfillment of very strong econometric assumptions that might be not always met. In five empirical papers, this dissertation relaxes some of these assumptions and analyzes (a) asymmetric behavior of volatility and correlation in financial time series, (b) structural changes in macroeconomic processes, (c) influence of energy consumption on economic growth in the presence of cross--sectional dependence, (d) Laffer curve in the presence of cross--sectional dependence, (e) quantile dependent impact of subsidies on the efficiency of agricultural holdings. The proposed empirical research indicates that relaxing some of these strong assumptions leads to significantly different conclusions.
Keywords: cross--sectional dependence; quantile regression; threshold models; asymmetric time series

Information about study

Study programme: Kvantitativní metody v ekonomice/Ekonometrie a operační výzkum
Type of study programme: Doktorský studijní program
Assigned degree: Ph.D.
Institutions assigning academic degree: Vysoká škola ekonomická v Praze
Faculty: Faculty of Informatics and Statistics
Department: Department of Econometrics

Information on submission and defense

Date of assignment: 30. 11. 2016
Date of submission: 7. 4. 2021
Date of defense: 29. 6. 2021
Identifier in the InSIS system: https://insis.vse.cz/zp/59824/podrobnosti

Files for download

    Last update: