Účinnost technické analýzy
| Název práce: | Účinnost technické analýzy |
|---|---|
| Autor(ka) práce: | Konrad, Danila |
| Typ práce: | Diplomová práce |
| Vedoucí práce: | Pour, Jiří |
| Oponenti práce: | Šíma, Ondřej |
| Jazyk práce: | Česky |
| Abstrakt: | Diplomová práce se zabývá ověřením účinnosti technické analýzy. Začátek práce je věnován vymezení podstaty technické analýzy a jejího vztahu s fundamentální a psychologickou analýzou. Dále jsou uvedeny argumenty, teorie a studie potvrzující nebo popírající účinnost technické analýzy. Zvláštní pozornost je věnována teorii efektivních trhů a její platnosti. Stěžejní část práce je věnována empirickému ověření účinnosti technické analýzy na základě backtestingu automatických obchodních systémů, které jsou vygenerovány na základě genetických algoritmů. V rámci ověření účinnosti technické analýzy bylo provedeno testování statistické významnosti zisků obchodních systémů. Na základě provedených testů bylo stanoveno, že za určitých podmínek je technická analýza účinná. |
| Klíčová slova: | Technická analýza; Automatický obchodní systém; Devizový trh; Teorie efektivních trhů |
| Název práce: | Effectiveness of technical analysis |
|---|---|
| Autor(ka) práce: | Konrad, Danila |
| Typ práce: | Diploma thesis |
| Vedoucí práce: | Pour, Jiří |
| Oponenti práce: | Šíma, Ondřej |
| Jazyk práce: | Česky |
| Abstrakt: | The thesis deals with the verification of the effectiveness of technical analysis. The beginning of the thesis is devoted to define the essence of technical analysis and its relationship with fundamental and psychological analysis. This paper describes arguments, theories and studies which confirm or deny the effectiveness of technical analysis. Special attention is paid to the efficient market hypothesis and its validity. The main part of the thesis is dedicated to empirical verification of the effectiveness of technical analysis, which is based on backtesting of automated trading systems, which are generated on the basis of genetic algorithms. The statistical significance of the trading systems profit was tested as a part of verification of the technical analysis effectiveness. Based on the performed tests, it was discovered that technical analysis is effective under certain conditions. |
| Klíčová slova: | Automated trading system; Foreign exchange market; Efficient market hypothesis; Technical analysis |
Informace o studiu
| Studijní program / obor: | Finance a účetnictví/Finance |
|---|---|
| Typ studijního programu: | Magisterský studijní program |
| Přidělovaná hodnost: | Ing. |
| Instituce přidělující hodnost: | Vysoká škola ekonomická v Praze |
| Fakulta: | Fakulta financí a účetnictví |
| Katedra: | Katedra měnové teorie a politiky |
Informace o odevzdání a obhajobě
| Datum zadání práce: | 27. 10. 2020 |
|---|---|
| Datum podání práce: | 22. 4. 2021 |
| Datum obhajoby: | 21. 6. 2021 |
| Identifikátor v systému InSIS: | https://insis.vse.cz/zp/74893/podrobnosti |